【デリバティブ】と【先物取引】の違いとは？例文付きで使い方や意味をわかりやすく解説

デリバティブと先物取引の分かりやすい違い

デリバティブと先物取引の違いは、「金融派生商品全体を指す総称」か「その中の一つの取引方法」かにあります。
デリバティブは、先物取引やオプション取引、スワップ取引などを含む金融派生商品全体の総称です。
先物取引は、デリバティブの中の一つの取引方法で、将来の売買をあらかじめ約束する取引です。

デリバティブとは？

デリバティブとは、株式・債券・通貨・商品などの原資産から派生した金融商品全体を指すことです。
先物取引・オプション取引・スワップ取引など多様な種類があり、リスクヘッジや投機、裁定取引などの場面で用いられます。
少額の証拠金で大きな金額の取引ができる、レバレッジ効果が働くという性質を持ちます。

ただし使い方を誤ると、大きな損失を被る可能性がある点には注意が必要です。

デリバティブの例文

( 1 ) デリバティブ取引を活用し、為替リスクを効果的にヘッジしている。
( 2 ) 複雑なデリバティブ商品への投資は、リスクを十分理解した上で行う。
( 3 ) デリバティブ会計の導入により、時価評価の透明性が向上した。
( 4 ) 金利スワップなどのデリバティブで、金利リスクを管理している。

デリバティブの会話例

デリバティブにはどんな種類がありますか？

先物やオプション、スワップなど複数の種類があります。

なぜデリバティブは危険と言われるのですか？

レバレッジで損失が拡大しやすく、理解しにくい商品だからです。

先物取引とは？

先物取引とは、将来の特定時点に、あらかじめ決めた価格で商品や金融商品を売買する約束をすることです。
価格変動リスクのヘッジや、将来の価格予想に基づく投機など幅広い場面で用いられます。
取引所で標準化された条件で取引される、デリバティブの基本的な取引形態という性質を持ちます。

証拠金取引のため少額で大きなポジションを持てますが、予想と反対に動くと追加証拠金が必要になることもあります。

先物取引の例文

( 1 ) 日経225先物取引により、株価下落リスクをヘッジした。
( 2 ) 先物取引の証拠金管理を徹底し、追証リスクに備える。
( 3 ) 金先物取引への投資により、ポートフォリオの分散を図っている。
( 4 ) 先物取引の建玉を調整し、リスクエクスポージャーを管理する。

先物取引の会話例

先物取引の決済方法を教えてください。

差金決済が一般的で、実際の受け渡しは稀です。

先物価格はどのように決まるのですか？

現物価格に金利や保管コストを加味し、需給で決まります。

デリバティブと先物取引の違いまとめ

デリバティブと先物取引の違いは、「先物やオプションを含む金融派生商品の総称」か「将来の売買を約束する取引」かにあります。
デリバティブが先物・オプション・スワップなどを包括する概念であるのに対し、先物取引はその中の一つの取引方法です。
実務では、複雑な仕組みの金融商品全般を指すなら「デリバティブ」、将来の売買を約束する基本的な取引を指すなら「先物取引」と区別されます。