【流動性リスク】と【資金繰りリスク】の違いとは？例文付きで使い方や意味をわかりやすく解説

流動性リスクと資金繰りリスクの分かりやすい違い

流動性リスクと資金繰りリスクの違いは、リスクが及ぶ範囲にあります。
流動性リスクは、資産が売れない、資金が借りられないという幅広いリスクを指します。
資金繰りリスクは、日々の支払いに必要な資金が不足する具体的なリスクを指します。

流動性リスクとは？

流動性リスクとは、必要な時に資産を適正価格で売却できない、または必要な資金を調達できないことです。
流動性リスクは流動性カバレッジ比率などの規制指標による管理で用いられます。
流動性リスクは市場流動性リスクと資金流動性リスクの2種類に分かれるという性質を持ちます。

流動性リスクは平常時には顕在化しにくいものの、一度発生すると急速に悪化し、企業の存続を脅かします。

流動性リスクの例文

( 1 ) 流動性リスクに備え、現預金と未使用借入枠で月商3ヶ月分を確保している。
( 2 ) 市場の流動性リスクが高まり、保有債券の売却が困難になっている。
( 3 ) 流動性リスク管理指標を導入し、早期警戒システムを構築した。
( 4 ) 流動性リスクのストレステストを実施し、危機時の対応策を準備している。

流動性リスクの会話例

流動性リスクが顕在化する時とは？

金融危機、自社の信用悪化、市場の機能不全などの際に急激に顕在化します。

流動性リスクの管理方法は？

十分な手元資金確保、資産の分散、調達手段の多様化などが基本です。

資金繰りリスクとは？

資金繰りリスクとは、日々の資金の入りと出のタイミングのずれにより、支払いに必要な資金が不足することです。
資金繰りリスクは資金繰り表の作成や手元流動性の確保などの管理に用いられます。
資金繰りリスクは黒字企業でも仕入代金の支払いが先行すると生じるという性質を持ちます。

資金繰りリスクは、入金と支払いの時期がずれることで生じます。